2026年A股中期热点赛道及核心标的全景梳理 1、钙钛矿叠层电池 核心逻辑：叠层电池量产效率突破30%，分布式光伏补贴向新技术倾斜，设备端率先受益 1、耀皮玻璃 2、连城数控 2、人形机器人关节模组 核心逻辑：特斯拉Optimus V2版本落地，关节模组国产化降本提速，核心部件厂商订单放量 1、雷赛智能 2、中大力德 3、星地量子通信 核心逻辑：政务专网加密改造全面启动，城域量子通信网络建设提速，设备商进入业绩兑现期 1、神州信息 2、光迅科技 4、生物基合成材料 核心逻辑：双碳政策倒逼石化材料替代，PHA可降解塑料产能翻倍，头部企业技术壁垒凸显 1、金丹科技 2、溢多利 5、800V超充枪 核心逻辑：高压快充车型渗透率突破25%，超充枪技术壁垒高，车企绑定核心供应商 1、永贵电器 2、鼎通科技 6、AI服务器浸没式冷却 核心逻辑：AI算力功耗激增，浸没式冷却PUE值降至1.08，云厂商批量采购开启 1、同飞股份 2、申菱环境 7、四代核电管道 核心逻辑：四代核电示范堆并网发电，耐高温管道国产替代率不足30%，市场空间广阔 1、台海核电 2、中密控股 8、离散制造MES系统 核心逻辑：工业互联网专项补贴落地，MES系统国产化率目标50%，专精特新企业需求爆发 1、赛意信息 2、鼎捷软件 9、功能性益生菌制剂 核心逻辑：特医食品目录扩容，益生菌纳入肠道健康管理核心品类，菌种专利企业领跑 1、仙乐健康 2、莱茵生物 10、车载智能交互系统 核心逻辑：智能座舱渗透率超40%，多模态交互成为标配，软硬件一体化厂商优势显著 1、华阳集团 2、均胜电子 11、低空物流无人机 核心逻辑：20城空域试点扩容，无人机物流配送成本较人力降50%，商业化场景落地加速 1、山河智能 2、威海广泰 12、家用储能一体机 核心逻辑：海外户用储能需求增长150%，一体机解决方案受家庭用户青睐，出口龙头受益 1、德业股份 2、派能科技 13、ADC创新药 核心逻辑：ADC药物出海License-out金额创新高，国产药企研发管线进入收获期 1、荣昌生物 2、科伦药业 14、五轴数控系统 核心逻辑：高端机床进口替代率突破25%，数控系统作为核心卡点，国产化进程提速 1、华中数控 2、科德数控 15、工业培育钻石 核心逻辑：培育钻石在刀具、芯片切割领域应用拓展，工业级需求增速超消费级 1、沃尔德 2、四方达 16、6G太赫兹通信 核心逻辑：6G技术试验第二阶段启动，太赫兹天线成为关键硬件，龙头企业提前卡位 1、盛路通信 2、通宇通讯 17、卫星导航基带芯片 核心逻辑：低轨星座组网提速，卫星导航终端渗透率提升，基带芯片国产化替代空间大 1、北斗星通 2、华测导航 18、中重稀土永磁体 核心逻辑：新能源汽车驱动电机需求激增，中重稀土出口管制加码，供需缺口持续扩大 1、盛和资源 2、金力永磁 19、医疗数据中台 核心逻辑：医疗信息化渗透率目标50%，数据中台实现多院数据互通，龙头企业订单饱满 1、卫宁健康 2、创业慧康 20、跨境电商独立站 核心逻辑：RCEP关税减免持续生效，独立站模式摆脱平台依赖，品牌出海企业增长强劲 1、安克创新 2、巨星科技 21、光伏银浆替代材料 核心逻辑：银价高位运行倒逼降本，铜浆、锡浆技术突破，量产良率提升至95%以上 1、苏州固锝 2、帝科股份 22、车规级碳化硅MOS管 核心逻辑：800V高压平台车型放量，碳化硅器件效率较硅基提升30%，国产厂商加速量产 1、斯达半导 2、天岳先进 23、预制菜冷链包装 核心逻辑：预制菜行业增长60%，冷链包装作为保鲜关键，一体化解决方案商受益 1、海容冷链 2、紫江企业 24、半导体光刻胶 核心逻辑：KrF光刻胶国产化率突破40%，ArF光刻胶进入验证阶段，进口替代提速 1、彤程新材 2、晶瑞电材 25、AI边缘计算网关 核心逻辑：AI大模型向边缘端延伸，边缘计算网关实现本地数据处理，降低时延成本 1、中科创达 2、移远通信 （声明：个人观点，仅供参考，不构成投资建议。股市有风险，投资需谨慎。）
