被 AI 血洗的行业，有点超乎想象
美股、A 股与港股市场，对 AI 的定价逻辑截然不同，孰是孰非，我们拭目以待。咱们再说说这AI“血洗”市场的事儿，跟咱们平时见的下跌逻辑真不一样。就说美股那边，因为AI应用搞出来的恐慌性抛售，先把软件、金融行业锤懵了，昨天又轮到物流企业了，核心逻辑其实很简单，博格给大家掰扯掰扯：先说软件行业：AI编程这东西，能把开发效率拉满啊！以前那些得花钱外购软件的公司，以后说不定自己用AI就能搞，不用再找软件公司买了。投资者一看，这软件公司以后咋赚钱？赶紧卖股票，股价能不跌吗？再看金融行业：有个初创公司搞了个AI报税软件，不管是企业报税还是个人报税，效率直接翻倍，这不就抢了传统金融机构的活儿吗？结果就是，传统金融相关的股票直接跌麻了。还有物流行业: 昨天AI物流初创公司Algorhythm Holdings说了，他们家的SemiCab平台，客户用下来实测，不用多招人，货运量直接翻3-4倍！这一下，传统物流企业的股票就崩了。说到这儿，博格就纳闷了：不管是软件、金融还是物流企业，明明用AI都能降本增效，都是好事儿啊，凭啥股价反而跌得这么狠？咱们再回头看A股和港股，反差就更大了：字节搞出了AI视频生成模型，可惜这公司还没上市，这波利好没法体现在股价上。但有意思的是，跟它相关的影视、游戏公司，股价却涨疯了。都是降本增效，美国那边跌疯了，中国这边却涨疯了。到底谁对谁错，只能拭目以待。节前最后一个交易日，南向资金净买入港股202.19亿港币，恒生指数跌幅仅为-0.90%，相比昨天晚上中概指数-3.84%的跌幅大为收窄。也从某种角度验证了，南向资金在持续加大港股的配置，博格继续重仓恒生科技与港股创新药了。基金黄金白银
