10月份，重点关注4大类板块：
1. 政策催化主线板块：
1）核聚变产业链：有国际原子能机构聚变能大会（FEC 2025）在成都举办，以及国务院国资委将核聚变列为“未来能源唯一方向”，2025-2030年投入超千亿元的政策支持。受益标的如西部超导（超导材料）、厦门钨业（稀土永磁）等。
2）贵金属板块：因美联储9月降息预期升温，美元指数走弱推动黄金价格创年内新高，且全球流动性宽松周期吸引外资回流新兴市场。受益标的包括山东黄金（黄金开采）、中金黄金（黄金+铜双轮驱动）等。
3）反内卷行业（钢铁、化工）：“十五五”规划预期升温，供给侧改革推动行业集中度提升，龙头企业估值修复。宝钢股份（钢铁龙头）、万华化学（化工龙头）等可关注。
2. 科技自主可控板块：
1）AI算力：七部门联合印发《深入推动服务型制造创新发展实施方案》，加强算力基础设施、AI技术与制造业融合，且三季报预告显示科技股业绩预增显著。相关受益标的有中芯国际（半导体制造）、浪潮信息（服务器）等。
2）工业母机：国产替代加速，龙芯技术取得突破，大基金三期提供支持。可关注海天精工（数控机床）、秦川机床（高端装备）等。
3. 周期修复板块：
1）有色金属：全球制造业补库周期推动大宗商品涨价，周期股盈利修复确定性较强。比如江西铜业（铜）、神火股份（铝）等。
2）新能源（核聚变相关）：核聚变产业链催化，叠加新能源政策持续发力。受益标的包括中国核电（核能运营）、联创光电（超导技术）等。
4. 其他潜在机会板块：
1）半导体板块：当天表现较好，对指数低开高走起到较大作用，行情有持续可能。不过前期涨幅过大，估值过高，存在回调压力，美国对华加征关税及实体清单限制也会影响情绪，操作时需规避主力资金净流出居前的个股。
2）固态电池板块：行业动作频频，量产可能早于预期，虽调整较厉害，但可视为“黄金坑”。
3）大宗商品板块：稀土、有色、能源、金属等表现不错，稀土是当天涨幅最大板块，可在回调后逢低关注，适合长线持有。
4）人形机器人板块**：近期调整厉害，但仍被视为“黄金坑”，可逢低关注，等待行情发酵。
5）高股息蓝筹股板块：如银行、公用事业、交通运输等板块里的龙头企业，业务稳定，股息率高，抗跌且在市场情绪回暖时能吃反弹，如工商银行、长江电力等。
6）政策支持的细分赛道：像新型储能、工业母机、国产替代等领域，有国家政策支持，长期需求明确，部分企业已有订单落地，业绩有支撑，如部分储能企业、做高端数控机床的工业母机企业等。
7）消费刚需板块：食品饮料、医药生物里的刚需品类，业绩稳定，估值不高，如酱油、牛奶、常用药相关企业，在市场情绪回暖时资金会流入推动股价上涨。
8）国防军工板块：鉴于巴基斯坦和阿富汗发生冲突，存在机会。
9）黄金白银及有色金属板块：因伦敦白银持续上涨且涨幅远未到位，存在机会 。
